ماشین‌حساب DCA؛ پله‌های میانگین را دقیق بچین
راهنمای ماشین‌حساب DCA کریپتو: ورودی‌ها، تخصیص مساوی و هندسی و مثال عددی کامل؛ ۱٬۰۰۰ دلار در ۵ پلهٔ ۵ درصدی که قیمت سربه‌سر را از ۸۰٬۰۰۰ به حدود ۷۲٬۰۰۰ می‌آورد.
«میانگین کن» توصیه‌ای است که همه می‌دهند اما هیچ‌کس نمی‌گوید پله‌ها را کجا، با چه فاصله‌ای و با چه وزنی بچینی — و همین غفلت، وسطِ ریزش و با دست‌های لرزان جبران می‌شود. ماشین‌حساب DCA نقشهٔ پله‌ها را پیش از ریزش کشیدنی می‌کند: وقتی هنوز آرام هستی، تصمیم می‌گیری و وقتی بازار طوفانی است، فقط اجرا می‌کنی.
ورودی‌های ماشین‌حساب
شش فیلد بیشتر ندارد: قیمت شروع؛ مبلغ کل سرمایه؛ تعداد پله (۲ تا ۱۰)؛ فاصلهٔ پله‌ها بر حسب درصد افت؛ روش تخصیص مبلغ بین پله‌ها (مساوی یا هندسی)؛ و قیمت هدف که اختیاری است. خروجی هم سه عددِ کاربردی: کل کوینِ خریداری‌شده، کل خرج‌شده و مهم‌تر از همه قیمت سربه‌سر — قیمتی که اگر بازار به آن برسد، هیچ پله‌ای برایت نه سود ساخته نه زیان.
مثال عددی؛ ۱٬۰۰۰ دلار در ۵ پله
قیمت شروع را ۸۰٬۰۰۰ دلار، فاصلهٔ پله‌ها ۵٪ و تخصیص را مساوی بگذار. پله‌ها روی این قیمت‌ها می‌نشینند: ۸۰٬۰۰۰، ۷۶٬۰۰۰، ۷۲٬۲۰۰، ۶۸٬۵۹۰ و حدود ۶۵٬۱۶۰. هر پله ۲۰۰ دلار خرید می‌گیرد؛ جمع خرید‌ها ≈ ۰٫۰۱۳۹ بیت‌کوین و قیمت سربه‌سر ≈ ۷۲٬۰۰۰ دلار — حدود ۱۰٪ زیر نقطهٔ شروع. اگر همان ۱٬۰۰۰ دلار را یکجا در ۸۰٬۰۰۰ خرج می‌کردی، سربه‌سرت همان ۸۰٬۰۰۰ بود؛ یعنی تا وقتی قیمت بالای ۷۲٬۰۰۰ بماند، پله‌ای‌خرید از نقطهٔ بی‌ضرری جلوتر است. همین یک عدد، تمام منطق DCA را خلاصه می‌کند.
تخصیص مساوی یا هندسی؟
در تخصیص مساوی هر پله ۲۰۰ دلار است؛ در تخصیص هندسی پله‌های پایین‌تر سنگین‌ترند — هر افتِ عمیق‌تر، خریدِ بیشتری می‌گیرد — و قیمت سربه‌سر باز هم پایین‌تر می‌آید. هندسی برای سناریوی ریزش‌های سنگین منطقی‌تر است و مساوی برای اصلاح‌های معمولی؛ ماشین‌حساب هر دو را حساب می‌کند تا پیش از خرید، دو نقشه را کنار هم بگذاری و آگاهانه یکی را انتخاب کنی.
دو واقعیتی که DCA عوض نمی‌کند
- در روند نزولیِ مداوم، پله‌ها فقط سرعتِ بدترشدن سربه‌سر را کم می‌کنند؛ ضرر را حذف نمی‌کنند و خرید در هر قیمتی «فرصت» نیست.
- پله بدون سقفِ کل سرمایه، شبیه مارتینگیل می‌شود: هر پله بزرگ‌تر از قبلی و حسابت در انتظارِ آخرین پله؛ تعداد و فاصله را از قبل قفل کن.
- DCA برنامهٔ خرید است نه سیگنال خرید؛ اگر دلیل ورودت باطل شد، ادامه‌دادن به پله‌ها تعصب است نه استراتژی.
پله‌های خودت را در ماشین‌حساب DCA بچین و دو روش تخصیص را با اعداد خودت مقایسه کن. فلسفهٔ کامل این استراتژی در نوشتهٔ استراتژی DCA؛ خرید پله‌ای بدون استرس و تعریف اصطلاح در مدخل DCA آمده است؛ جای این روش در کل دارایی‌ات را هم درس مدیریت پورتفولیوی کریپتو نشان می‌دهد.
پله‌ها را در روزهای آرام می‌چینند تا در روزهای طوفانی، کاری برای تصمیم‌گیری نماند.
مطالب مرتبط
ساختار کامل تحلیل و مدیریت ریسک را در مسیر آموزشی یاد بگیر — از سطح یک، رایگان.